In der Krypto- und DeFi-Welt gibt es viele Kennzahlen, anhand derer Sie sehen können, wie gut eine Plattform auf dem Markt abschneidet. Diese Kennzahlen werden oft als „DeFi-Kennzahlen“ bezeichnet. Durch die Analyse dieser Kennzahlen können Benutzer problemlos verschiedene Protokolle vergleichen und fundierte Entscheidungen darüber treffen, wo sie ihr Geld investieren, um mehr Gewinne zu erzielen, was sie für Händler von entscheidender Bedeutung macht.
In diesem Artikel wird eine solche Metrik untersucht, der TVL. Darüber hinaus werden wir uns auch mit seiner Bedeutung im Defi-Bereich befassen und worauf Sie achten sollten, wenn Sie den TVL für Investitionsentscheidungen verwenden.
Was ist TVL?
Der TVL oder Total Value Locked ist eine Kennzahl in der Kryptowährung Dezentrale Finanzierung (DeFi) Wird verwendet, um den Gesamtwert der in einer bestimmten Blockchain-Plattform gesperrten Vermögenswerte darzustellen. Dies geschieht über verschiedene DeFi-Protokolle oder dezentrale Anwendungen (dApps). Es zeigt die Liquidität, das Benutzerengagement und den allgemeinen Zustand einer Plattform an.
Wie wird TVL berechnet?
Der TVL wird berechnet, indem der aktuelle Marktwert aller digitalen Vermögenswerte summiert wird, die durch Smart Contracts auf einer Blockchain-Plattform gesperrt sind. Dazu gehören Kryptowährungen, Stablecoins und Token, die zum Abstecken oder Verleihen verwendet werden.
TVL = Gesamtwert der gesperrten Vermögenswerte x Anzahl der gesperrten Vermögenswerte
Bedeutung oder TVL
Im Krypto-Bereich ist TVL eine der entscheidenden Kennzahlen, die Ihnen dabei helfen kann herauszufinden, wie viele Vermögenswerte in einem bestimmten DeFi-Protokoll hinterlegt und gesperrt sind. Darüber hinaus kann der TVL auch zur Bewertung mehrerer anderer unten aufgeführter Faktoren verwendet werden.
1. Bewertung der Plattformgesundheit
Ein hoher TVL-Wert weist auf eine starke Benutzerstimmung und ein robustes Umfeld hin, was bedeutet, dass Benutzer die Plattform ständig zum Verleihen, Abstecken oder Bereitstellen von Liquidität nutzen.
2. Liquiditätsbewertung
Ein höherer TVL impliziert ausreichend Liquidität innerhalb des Ökosystems der Plattform, die für einen reibungslosen und effizienten Handel erforderlich ist.
3. Marktstimmung
Ein wachsender TVL kann eine positive Marktstimmung und Anlegervertrauen signalisieren und die Marktakzeptanz auf ein höheres Niveau treiben.
4. Vergleichstool
Durch den Vergleich des TVL-Werts auf verschiedenen DeFi-Plattformen können Investoren leicht die potenziellsten und gefragtesten Projekte identifizieren.
5. Investitionsentscheidungen
Bei der Entscheidung, in ein Projekt zu investieren, ist TVL ein entscheidender zu berücksichtigender Faktor und kann bei der Auswahl der richtigen Investition mit starker Liquidität und Nutzerbasis helfen.
6. Einblicke in den algorithmischen Handel
Für algorithmische Händler können Veränderungen im TVM eine Veränderung der Marktstimmung bedeuten. Beispielsweise könnte ein zunehmender Handel mehr Geschäfte anziehen, während ein Rückgang auf potenzielle Verkäufe hinweisen könnte.
Weitere Kennzahlen, die bei der Verwendung von TVL zu berücksichtigen sind
Während TVK eine wichtige Kennzahl für die Bewertung von a ist Blockchain Wenn Sie den Zustand der Plattform und andere Schlüsselfaktoren berücksichtigen, wäre es besser, sie zusammen mit anderen Schlüsselkennzahlen zu verwenden, um einen besseren und genaueren Einblick in diese Plattform zu erhalten. Hier sind einige andere Indikatoren, die neben TVL auftreten können.
- Marktkapitalisierung
- TVL-Verhältnis
- Aktive Benutzer
- Liquiditätsrisiken
Mögliche Risiken
Während der TVL Ihnen sagen kann, wie viel eine Plattform derzeit hält, was für fundierte Entscheidungen von entscheidender Bedeutung sein kann, weist er auch Nachteile und Einschränkungen auf. Hier sind einige wichtige Aspekte, die Sie berücksichtigen müssen, wenn Sie TVL verwenden, um die Marktleistung und den Zustand einer Plattform zu messen.
1. Manipulation
Eine Plattform könnte Nutzer dazu anregen, ihre Vermögenswerte vorübergehend zu sperren, um ihren TVL künstlich zu erhöhen und so mehr Nutzer anzulocken, was kein echtes langfristiges Engagement widerspiegelt.
2. Keine Einblicke in die Rentabilität
Ein hoher TVL zeigt nicht die Rentabilität einer Plattform, sondern nur die Menge der gesperrten Vermögenswerte. Daher ist es möglich, dass ein verlorenes Projekt in manchen Fällen einen höheren TVL hat.
3. Inaktive Benutzer
Ein hoher TVL könnte auch auf eine kleine Gruppe großer Einzahlungen zurückzuführen sein und keinen klaren Hinweis auf die Anzahl der aktiven Benutzer geben.
4. Zentralisierungsbedenken
Wenn ein großer Teil des Gesamtwerts auf einer einzelnen Kryptoplattform gesperrt ist, kann dies zu einer zentralen Fehlerquelle führen.
5. Liquiditätsrisiko
Wenn eine Plattform mit hohem TVL plötzlich eine große Anzahl an Abhebungen erlebt, kann es zu ernsthaften Liquiditätsproblemen kommen.
6. Sicherheitsbedenken
Eine Plattform mit einem sehr hohen TVL kann ein attraktives Ziel für Hacker sein und im Falle eines erfolgreichen Angriffs zu erheblichen Verlusten führen.
Top 10 Kryptos von TVL
| Rang | Kette | TVL |
|---|---|---|
| 1 | Ethereum | 63,54 Milliarden US-Dollar |
| 2 | Solana | 11,844 Milliarden US-Dollar |
| 3 | Tron | 7,45 Milliarden US-Dollar |
| 4 | Bitcoin | 7,2 Milliarden US-Dollar |
| 5 | BNB | 5,53 Milliarden US-Dollar |
| 6 | Base | 3,7 Milliarden US-Dollar |
| 7 | Entscheidung | 3,05 Milliarden US-Dollar |
| 8 | Aufleuchten | 1,78 Milliarden US-Dollar |
| 9 | Lawine | 1,47 Milliarden US-Dollar |
| 10 | Hyperliquid | 1,31 Milliarden US-Dollar |
Abschließende Bemerkungen
TVL ist eine der wichtigsten Kennzahlen in der Kryptowelt, die von Anlegern weltweit verwendet wird, um die mit einer bestimmten Kryptoplattform verbundenen Risiken und Vorteile zu definieren. Wenn auf einer Plattform beispielsweise eine große Menge an Vermögenswerten gespeichert ist, vermittelt sie bei potenziellen Investoren den Eindruck von Vertrauenswürdigkeit. Kurz gesagt, es kann dabei helfen, die Beliebtheit und die verschiedenen Aktivitäten rund um eine Krypto-Plattform einzuschätzen.
Wenn Sie also genau wissen, wie Sie es nutzen, können Sie bessere Handelsentscheidungen treffen und mehr Gewinn erzielen. Sie sollten jedoch immer vorsichtig sein, da der TVM einer Plattform leicht manipuliert werden kann, und sicherstellen, dass die Sperrzeit mit Ihren Zielen übereinstimmt. Bleiben Sie auf dem Laufenden, um weitere wertvolle Erkenntnisse und andere wichtige Kennzahlen in der Kryptobranche zu erhalten.
